近日,中汽協(xié)發(fā)布了2019年上半年汽車行業(yè)產(chǎn)銷數(shù)據(jù),在汽車行業(yè)整體趨勢下滑的情況下,新能源汽車產(chǎn)銷仍實現(xiàn)了大幅增長。高增長的行業(yè)帶動產(chǎn)業(yè)鏈有核心技術(shù)的企業(yè)發(fā)展,如金冠股份(300510)、寧德時代(300750)等細(xì)分領(lǐng)域龍頭備受關(guān)注。

上海證券研報分析認(rèn)為,新能源汽車方面預(yù)計 7-8 月份裝機(jī)數(shù)據(jù)將筑底,9 月或?qū)⒅鼗卦鲩L。雖然今年補(bǔ)貼退坡幅度大,但雙積分政策、消費發(fā)力等因素將繼續(xù)支撐全年新能源車的增速。

電池作為最核心技術(shù),吸引上市公司布局

中汽協(xié)發(fā)布的汽車產(chǎn)銷數(shù)據(jù)顯示,1-6月,新能源汽車產(chǎn)銷分別完成61.4萬輛和61.7萬輛,比上年同期分別增長48.5%和49.6%。在國內(nèi)車市整體趨勢下面的背景下,新能源汽車市場保持了逆勢快速增長的勢頭。高增長的新能源汽車行業(yè),為產(chǎn)業(yè)鏈有核心技術(shù)的企業(yè)高速增長提供了支撐,產(chǎn)業(yè)鏈各細(xì)分領(lǐng)域龍頭企業(yè)在成本、技術(shù)、客戶優(yōu)勢凸顯,行業(yè)集中度有望進(jìn)一步提升。

目前,國內(nèi)電動汽車核心技術(shù)國產(chǎn)化進(jìn)程非?？臁ｋ姍C(jī)、電池、電控作為最核心的技術(shù)備受關(guān)注。以電池材料為例,高鎳三元正極、硅碳負(fù)極、濕法隔膜和電解液等有利于續(xù)航里程更高的技術(shù),國內(nèi)均已突破,技術(shù)領(lǐng)先企業(yè)搶占商機(jī),也吸引上市公司爭相布局。

金冠股份(300510)在2018年并購了濕法隔膜的龍頭企業(yè)鴻圖隔膜,后者在濕法隔膜領(lǐng)域擁有領(lǐng)先技術(shù),其產(chǎn)品定位于中高端鋰電池隔膜市場,具備高強(qiáng)度、高安全性、高滲透性等性能特點,在市場上具有較高的競爭力。2018年鴻圖隔膜完成深圳比克、力信(江蘇)新能源、哈爾濱光宇等多家動力電池廠商的認(rèn)證工作并正式供貨,開始國外三星SDI、LG等客戶的送樣認(rèn)證工作。

據(jù)悉,鴻圖隔膜還積極布局新產(chǎn)能,公司募投項目年產(chǎn)9000萬平方米的鋰離子電池隔膜三期工程項目進(jìn)展順利,截止2018年年報報告期末,三期項目已經(jīng)完成設(shè)備安裝工作,正在進(jìn)行開機(jī)調(diào)試階段。同時,為了滿足中高端市場對高性能鋰電池涂覆隔膜的需求,公司不斷擴(kuò)大現(xiàn)有涂覆隔膜產(chǎn)能,不斷開發(fā)新涂覆漿料技術(shù),預(yù)計在2020年做到涂覆隔膜全覆蓋的生產(chǎn)局面。

而作為中國最大的動力電池供應(yīng)商,2017年,寧德時代動力電池出貨量高達(dá)11.84GWh,同比增長50%,一舉超過比亞迪,電池裝機(jī)量位列世界第一。2018年,寧德時代在深交所成功上市。24天過會速度刷新歷史記錄,創(chuàng)業(yè)板最大規(guī)模的IPO,也讓其風(fēng)光無限。

7月29日,中國化學(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會根據(jù)企業(yè)申報數(shù)據(jù)和上市公司年報,綜合評定出“2018年度中國電池行業(yè)百強(qiáng)企業(yè)名單”,以296.11億元位居第二,同比增長48.1%。

中原證券指出,中長期而言,我國新能源汽車銷售仍將高增長,板塊仍存投資機(jī)會,但個股業(yè)績和走勢將出現(xiàn)顯著分化,具體結(jié)合政策導(dǎo)向、細(xì)分領(lǐng)域價格水平和競爭格局,建議重點關(guān)注上游部分鋰電關(guān)鍵材料和鋰電池領(lǐng)域投資機(jī)會。